После отказа немецкого концерна REWE Group от покупки сети «Гроссмарт» у холдинга «Марта» российский ритейлер начал поиск нового инвестора на свой актив. В настоящее время «Марта» ведет переговоры с несколькими инвестиционными фондами. Сделку, которую консультирует банк «КИТ Финанс», планируется закрыть до конца лета текущего года. Стоимость 100% «Гроссмарта» акционеры «Марты» оценивают в 750 млн долл. Вырученные средства «Марта» планирует направить на развитие своего розничного подразделения.
Холдинг «Марта» образован в 1992 году. Включает в себя сети «Гроссмарт», Pur Pur, Colours & Beauty, предприятия по производству и продаже полимерной упаковки, интернет-магазины. Основные акционеры материнской компании Marta Unternehmensberatungs GmbH (Австрия) — президент «Марты» Георгий Трефилов (75%) и вице-президент Борис Васильев (25%). В 2004 году холдинг создал СП с REWE Group — ООО «Билла Раша», в котором 25% принадлежало «Марте», а 75% — REWE.
Деньги от продажи пакета акций девелоперской компании РТМ в конце прошлого года не решили финансовых задач «Марты». Чтобы и дальше развивать розничное направление, «Марта» запланировала продавать свои активы. Поэтому отказ немецкого ритейлера REWE Group от покупки сети «Гроссмарт» не остановил ее в поисках нового инвестора для своей сети. «Сейчас мы ведем активные переговоры с несколькими инвестиционными фондами по продаже сети «Гроссмарт». В качестве консультанта сделки нами был привлечен банк «КИТ Финанс». Сделку планируем закрыть до конца лета текущего года», — заявил президент холдинга «Марта» Георгий Трефилов.
По его словам, привлеченные средства пойдут на развитие розничного подразделения компании. «Мы приняли решение отказаться от быстрого развития компании и сейчас концентрируем внимание на оптимизации издержек и повышении уровня рентабельности существующих магазинов», — подчеркивает г-н Трефилов. При этом глава холдинга не стал комментировать размер предполагаемого участия нового инвестора в капитале «Гроссмарта».
Комментируя недавний пресс-релиз партнера «Марты» немецкого концерна REWE Group о его отказе от покупки «Гроссмарта» и прекращении существования СП «Билла Раша», г-н Трефилов заявил, что этот документ стал для него шоком. По его словам, никаких документов о прекращении партнерства с REWE акционеры «Марты» не подписывали. «Мы до сих пор владеем 25-процентной долей в «Билла Раша», а до сообщения REWE Group сделка по продаже немецкому концерну сети «Гроссмарт» была в достаточно активной стадии. Мои партнеры до сих пор не предоставили мне объяснений своих действий», — сетует г-н Трефилов.
Между тем глава представительства REWE Group в России Питер Дитенбергер заявил, что у холдинга «Марта» уже около полугода нет никаких юридических отношений с ООО «Билла Раша». «Господин Трефилов, наверное, забыл, что несколько месяцев назад подписал нотариальный акт о передаче 25% доли «Билла Раша» другому физическому лицу, не являющемуся ни акционером, ни менеджером холдинга «Марта», — говорит г-н Дитенбергер. Он также сообщил, что REWE Group действительно проводила due diligence сети «Гроссмарт», но дальше сделка не пошла. «Переговоры даже не доходили до обсуждения цены, поскольку REWE не нужен был этот актив целиком, а «Марта» не хотела продавать его по частям», — поясняет представитель REWE Group.
По словам г-на Трефилова, сейчас сеть «Гроссмарт» состоит из 220 магазинов, из которых 170 точек должно было войти в сделку с REWE. При этом 30% площадей, занятых «Гроссмартом», принадлежит «Марте», 70% — РТМ. По данным компании, в 2007 году оборот сети «Гроссмарт» с учетом выручки от 25% в «Билла Раша» составил 493 млн долл. При этом стоимость 100% «Гроссмарта» оценивается в 750 млн долл.
«Сегодня без учета недвижимости средняя стоимость компаний высчитывается по мультипликатору 1 к обороту, поэтому при оценке в 750 млн долл. в структуру сделки должны войти принадлежащие «Марте» помещения «Гроссмарта», иначе стоимость компании сильно завышена», — считает топ-менеджер одной из российских торговых сетей.
